經濟建設重要原材料電解鋁行業任重道遠
2011/6/2 14:38:39
電解鋁是國民經濟建設所需要的重要原材料，在國家宏觀調控政策和產業政策的指導下，我國鋁工業在結構調整、淘汰落后、技術進步、節能降耗、兼并重組等方面取得了積極進展，為國民經濟建設做出了重要貢獻。
電解鋁是國民經濟建設所需要的重要原材料，在國家宏觀調控政策和產業政策的指導下，我國鋁工業在結構調整、淘汰落后、技術進步、節能降耗、兼并重組等方面取得了積極進展，為國民經濟建設做出了重要貢獻。
尚普咨詢認為：近年來，隨著投資的快速增長，我國電解鋁產能過剩、供大于求的矛盾十分突出，在局部利益的驅動下，一些地方仍在加快電解鋁項目建設，甚至在招商引資中給予土地、稅收、優惠電價等方面政策支持。一些企業還采用“先建再報批”等方式搶建項目，使電解鋁行業供大于需、行業競爭激烈、市場價格低位徘徊、企業盈利能力下降的矛盾更加凸顯。到2010年底，全國電解鋁產能已達2300萬噸，實際產量1560多萬噸，設備利用率僅70%。2010年1-11月鋁冶煉行業利潤104.41億元，銷售利潤率僅3.59%，大大低于工業行業平均水平。
據尚普咨詢統計，目前全國擬建電解鋁項目23個，總規模774萬噸，總投資770億元。如果擬建項目全部建成投產，到“十二五”末期，全國產能將超過3000萬噸，產能過剩的矛盾將進一步加劇。電解鋁行業這種無序擴張、重復建設的勢頭，如果不加制止地任其發展，不利于我國鋁工業的健康發展，也將給國家、企業造成大量資源和資金的浪費。
電解鋁競爭：從電解鋁產業競爭態勢來看，第一，進入者的威脅。目前中國氧化鋁完全能夠滿足國內電解鋁生產的需要，并出現供應過剩。氧化鋁供求彈性低，出現過剩將促使氧化鋁生產商向下游電解鋁行業延伸產業鏈。第二，購買者分析。電解鋁行業的購買方即鋁消費者，在中國隨著經濟的復蘇，中國城市化進程中基礎設施、公共事業、住房和汽車等消費品，將極大地帶動國內鋁消費需求，而中國旺盛的鋁消費是推動電解鋁產量增長的根源。第三，替代品分析。為了調節供需矛盾，作為電解鋁一部分替代品的再生鋁加大了加工生產力度，但國內廢鋁回收比例并不高，原材料供應量不足致使廢鋁的進口數量居高不下。第四，行業內現有競爭者分析。目前電解鋁行業處于高速發展階段，行業集中度不斷提升。
中國電解鋁產能過剩的問題一直被廣泛熱議，眾說紛紜中無一例外得出了一個共識：淘汰落后產能并抑制總產能繼續飛速發展已經成為中國電解鋁產業未來5年的主要任務。單從中國近3年的電解鋁供需關系來看，2007年電解鋁消費量1234.7萬噸，產量1255.9萬噸；2008年電解鋁消費量864.8萬噸，產量934.9萬噸；2009年電解鋁消費量711.9萬噸，產量780.6萬噸。不管是2008年金融危機前還是后危機時代，中國電解鋁產業始終存在著產能過剩的隱憂。
中國的產能擴張量是最大的地區，達到了1668.4萬噸，其次是中東地區，新增產能178.7萬噸，第三名為印度，產能擴大101.6萬噸，另外，俄羅斯、北歐電解鋁產能擴大量也十分顯著。而西歐、北美等地電解鋁產能卻有下降，北美電解鋁產能萎縮的最為嚴重，為92.4萬噸，西歐產能也萎縮了8.2萬噸。北美、西歐的產能萎縮現象基本都源自于老舊產能淘汰。
全球電解鋁情況：從2010年到2014年，全球電解鋁產能擴張將依舊偏愛中國、俄羅斯、印度、北歐等地區。中國到2014年電解鋁產能還將擴張382.9萬噸，俄羅斯、印度、中東、北歐擴張產能則分別有151.7萬噸、70萬噸、32萬噸、13萬噸的增長，而且，北美、西歐等發達地區的產能也將近一步萎縮。根據這樣的數據，我們可以清楚地看到電解鋁產能正在大踏步向電解鋁生產低成本地區轉移。到2014年后，世界電解鋁格局將發生極大變化，電解鋁生產重心將徹底遷至世界的東方。
看看未來5年電解鋁產能擴張的幾個重點區域，無一例外都具有得天獨厚的能源或資源優勢。俄羅斯與北歐有著廉價的水電能源，這讓他們從事高能耗的電解鋁生產占有不可比擬的優勢；中東作為剛剛崛起的地區，卡塔爾和阿聯酋的兩個電解鋁廠利用當地取之不盡的石油資源發電，大大降低了能源成本；印度鋁土礦雖然儲量不算最大，但其礦石的品味相當高，豐富的三水軟鋁石資源讓其他電解鋁主要產區垂涎，廉價的勞動力也有效降低了礦石的開采成本。再來看中國，礦產資源儲量巨大、廣大西部地區煤電、水電資源豐富且廉價是近10年產能飛速擴張的主要原因。而前幾年的投資慣性會導致在市場基本飽和的情況下，未來產能還將進一步快速擴大。全球電解鋁產業中心東移現象將愈加明顯。
對電解鋁生產進行簡單的成本分析可以看出，氧化鋁和能源價格是電解鋁生產成本的主要組成部分。在電解鋁生產成本中，氧化鋁原料成本占到了總成本的33%，能源成本則占比重更大達到了39%，人工成本只占6%，其它生產原料成本占13%，其余9%則是生產必須的其它成本。
眾所周知，近10年中國電解鋁行業的大發展源自低廉能源與鋁土礦價格。目前我國電解鋁行業產能每年的擴張速度環比都在20%上下，而照此趨勢發展下去，原本具有優勢的能源與原材料資源將被激烈的市場競爭吞噬。并且，電解鋁生產的電力一項消耗就占中國全國電力消耗的近10%。
過大的產能與緊張的礦產資源疊加作用，使得中國電解鋁企業不得不面對日益嚴重的依靠進口原料進行生產的情況，而對外依存度的增加又為電解鋁生產帶來了更多不確定因素。
尚普咨詢分析師常鑫認為：今日的中國電解鋁工業已經成為了世界電解鋁產業最大的組成部分，中國的鋁需求量也是連年位列世界第一，未來中國鋁金屬市場毫無疑問會成為全世界電解鋁工業的中心。但是無論是原材料鋁土礦、氧化鋁還是產品電解鋁，中國依然沒有掌握定價權。2010年上半年鋁價運行于電解鋁成本價之下，令中國電解鋁企業叫苦不迭，在未來，我們將面對的是更大的生產規模和更大的需求市場，如何讓自己變強大，不僅在產量上更是在話語權上，執世界電解鋁產業之牛耳，中國的電解鋁企業前路任重而道遠。
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